10:09 am - Thursday 23 November 2017 New York

Что такое ETF?

02 декабря 2013
Автор:

ETF – Exchange Traded Fund (Фонд торгуемый на бирже).

История ETF началась в 1989 с фонда Index Participation Shares, который представлял собой совокупность SNP 500 и торговался на AMEX и PSE, но существовал не долго из-за проблем с законодательством.

В 1990 похожий продукт Toronto Index Participation Shares начал торговаться на TSE. Популярность ETF стремительно набирала обороты.

В 1993 State Street Global Advisors был запущен SPDR фонд, ныне известный всем как "Spider", торгуемый под тикером SPY- самый крупный ETF в мире!

Типы ETF: Сначала ETF были исключительно индексные. На сегодняшний день на биржах торгуются индексные, секторные, фьючерсные, сырьевые, региональные ETF, ETF облигаций и других инструментов, а также ETF с плечом (2Х или 3Х), бычьи и медвежьи ETF.

Большинство ETF- индексные. Данные фонды – имитации от различных индексов. Индексы в свою очередь могут базироваться на акциях, облигациях, сырье или валюте.

Примеры: SPY (SNP 500), DIA (Dow Jones Industrial), QQQ (NASDAQ 100). Сырьевые ETF - инвестируют в сырьё. Примеры: GLD (золото), USO (нефть), Валютные ETF, также именуемые ETC - производные от валют. Примеры: EUO (евро), YCS (Японская Ена), FXC (Канадский доллар). Региональные ETF - базируются на совокупности акций или индексов - государств групп государств или конкретных регионов. Примеры: RSX (Россия) список компаний и их доля в фонде www.bloomberg.com/quote/rsx:US. Можно легко смотреть информацию о конкретной компании/ETF меняя лишь тикер в адресной строке. Для фильтрации ETF есть удобный скринер etfdb.com.

ETF с плечом бывают 2X (Ultra) и 3Х. Соответственно доход/убыток при торговле таким фондом будет кратным плечу по сравнению с базовым активом. При этом торговля 3Х ETF не гарантирует 300% доходности. Правило плеча при дейтрейдинге, скальпинге будет соблюдаться лучше чем при совершении длительных сделок. Bearish (медвежьи) ETF являются обратными к базовому активу, что позволяет шортить.

Чем ETF полезны трейдеру? Огромное разнообразие инструментов и соответственно торговых идей. Это доступ с американского фондового рынка на рынки других государств, фьючерсный, валютный и др. рынки. Возможность торговать секторами, покупая всего 1 лот. Купив лот ETF, вы приобретаете высоко диверсифицированный пакет используя небольшой депозит. Ultra и 3x ETF имеют плечо, что ещё уменьшает используемые средства. Много высоколиквидных ETF с маленьким спредом дают большие возможности для скальпинга и алготрейдинга.

Чем ETF полезны инвестору? Перед инвестициями в другие фонды ETF имеют ряд преимуществ: Отсутствие минимальных требований к депозиту. Возможность маржинальной торговли. Отсутствие комиссии за управление фондом. Возможность купить и продать самостоятельно в любое время, пока открыт рынок, используя при этом лимитные и стоп ордера. Торговля опционами на фонды.

Поделиться:
Случайные статьи
Ваш комментарий:
Комментарии могут оставлять только зарегистрированные пользователи.